《《流動(dòng)資產(chǎn)管理》課件》由會(huì)員分享，可在線閱讀，更多相關(guān)《《流動(dòng)資產(chǎn)管理》課件（33頁珍藏版）》請(qǐng)?jiān)谘b配圖網(wǎng)上搜索。

1、第 四 章 流 動(dòng) 資 產(chǎn) 管 理 第 一 節(jié) 流 動(dòng) 資 產(chǎn) 管 理 概 述 第 二 節(jié) 現(xiàn) 金 管 理 第 三 節(jié) 應(yīng) 收 賬 款 管 理 第 四 節(jié) 存 貨 管 理 第 一 節(jié) 流 動(dòng) 資 產(chǎn) 管 理 椒 述 流 動(dòng) 資 產(chǎn) 的 概 念 流 動(dòng) 資 產(chǎn) 是 指 可 以 在 一 年 或 者 超 過 一 年 的 一 個(gè) 營 業(yè) 周 期 內(nèi) 變現(xiàn) 或 者 耗 用 的 資 產(chǎn) ， 包 括 現(xiàn) 金 、 短 期 投 資 、 應(yīng) 收 及 預(yù) 付 款 項(xiàng)和 存 貨 等 。 流 動(dòng) 資 產(chǎn) 具 有 如 下 特 點(diǎn) : 流 動(dòng) 資 產(chǎn) 投 資 周 轉(zhuǎn) 速 度 快 ， 回 收 期 短 。 流 動(dòng) 資 產(chǎn) 變

2、現(xiàn) 能 力 較 強(qiáng) 流 動(dòng) 資 產(chǎn) 占 用 資 金 的 數(shù) 量 具 有 波 動(dòng) 性 流 動(dòng) 資 產(chǎn) 具 有 并 存 性 下 一 頁 返 回 第 一 節(jié) 資 金 時(shí) 間 價(jià) 值 流 動(dòng) 資 產(chǎn) 的 分 類 按 流 動(dòng) 資 產(chǎn) 在 周 轉(zhuǎn) 過 程 中 所 處 的 領(lǐng) 域 劃 分 生 產(chǎn) 性 流 動(dòng) 資 產(chǎn) 。 流 通 性 流 動(dòng) 資 產(chǎn) 。 按 流 動(dòng) 資 產(chǎn) 的 屬 性 劃 分 貨 幣 性 資 產(chǎn) 。 短 期 證 券 。 短 期 債 權(quán) 。 存 貨 資 產(chǎn) 。 下 一 頁上 一 頁 返 回 第 一 節(jié) 資 金 時(shí) 間 價(jià) 值 流 動(dòng) 資 產(chǎn) 的 管 理 要 求 企 業(yè) 財(cái) 務(wù) 管 理 中 ， 對(duì)

3、 流 動(dòng) 資 產(chǎn) 管 理 的 要 求 如 下 : 根 據(jù) 企 業(yè) 產(chǎn) 銷 情 況 ， 合 理 確 定 各 階 段 的 流 動(dòng) 資 產(chǎn) 需 用 數(shù) 額 。 建 立 企 業(yè) 內(nèi) 部 流 動(dòng) 資 產(chǎn) 分 級(jí) 管 理 責(zé) 任 制 ， 加 速 流 動(dòng) 資 產(chǎn) 周 轉(zhuǎn) ，提 高 資 產(chǎn) 使 用 效 率 。 合 理 安 排 不 同 的 資 金 需 求 ， 保 證 企 業(yè) 正 常 的 生 產(chǎn) 周 轉(zhuǎn) 需 要 ，使 企 業(yè) 擁 有 足 夠 的 短 期 支 付 能 力 。 上 一 頁 返 回 第 二 節(jié) 現(xiàn) 金 管 理 現(xiàn) 金 管 理 的 目 的 現(xiàn) 金 是 指 在 生 產(chǎn) 過 程 中 暫 時(shí) 停 留 在 貨 幣

4、 形 態(tài) 的 資 金 ， 包 括 庫存 現(xiàn) 金 、 銀 行 存 款 、 銀 行 本 票 和 銀 行 匯 票 等 。 現(xiàn) 金 是 立 即 可以 投 人 流 通 的 交 換 媒 介 。 企 業(yè) 持 有 現(xiàn) 金 的 動(dòng) 機(jī) 企 業(yè) 持 有 一 定 數(shù) 量 的 現(xiàn) 金 的 動(dòng) 機(jī) 主 要 有 以 下 三 種 : 交 易 動(dòng) 機(jī) 。 預(yù) 防 動(dòng) 機(jī) 。 投 機(jī) 動(dòng) 機(jī) 。 下 一 頁 返 回 第 二 節(jié) 現(xiàn) 金 管 理 現(xiàn) 金 的 成 本 企 業(yè) 持 有 現(xiàn) 金 的 成 本 通 常 由 以 下 四 部 分 組 成 : 機(jī) 會(huì) 成 本 。 現(xiàn) 金 的 機(jī) 會(huì) 成 本 是 指 企 業(yè) 因 保 留 一 定 的

5、 現(xiàn) 金 余 額而 喪 失 的 再 投 資 收 益 。 轉(zhuǎn) 換 成 本 。 轉(zhuǎn) 換 成 本 是 指 企 業(yè) 用 現(xiàn) 金 購 人 有 價(jià) 證 券 以 及 轉(zhuǎn) 讓有 價(jià) 證 券 換 取 現(xiàn) 金 時(shí) 付 出 的 交 易 費(fèi) 用 ， 即 現(xiàn) 金 與 有 價(jià) 證 券 之間 相 互 轉(zhuǎn) 換 的 成 本 管 理 成 本 。 管 理 成 本 是 指 企 業(yè) 持 有 貨 幣 資 金 所 發(fā) 生 的 管 理 費(fèi)用 。 短 缺 成 本 。 短 缺 成 本 是 指 在 現(xiàn) 金 持 有 量 不 足 而 又 無 法 及 時(shí) 通過 有 價(jià) 證 券 變 現(xiàn) 加 以 補(bǔ) 充 而 給 企 業(yè) 造 成 的 損 失 ， 包 括 直

6、接 損失 和 間 接 損 失 。 下 一 頁上 一 頁 返 回 第 二 節(jié) 現(xiàn) 金 管 理 現(xiàn) 金 管 理 的 內(nèi) 容 企 業(yè) 現(xiàn) 金 管 理 的 內(nèi) 容 主 要 包 括 以 下 三 個(gè) 方 面 : 編 制 現(xiàn) 金 計(jì) 劃 ， 合 理 估 計(jì) 現(xiàn) 金 需 求 。 控 制 和 調(diào) 整 日 常 現(xiàn) 金 收 支 ， 盡 量 做 到 收 支 匹 配 。 確 定 理 想 的 現(xiàn) 金 余 額 。 在 現(xiàn) 金 管 理 實(shí) 踐 中 ， 現(xiàn) 金 收 支 完 全 相等 的 情 形 是 很 少 發(fā) 生 的 。 下 一 頁上 一 頁 返 回 第 二 節(jié) 現(xiàn) 金 管 理 最 佳 現(xiàn) 金 持 有 量 的 確 定 最 佳

7、現(xiàn) 金 持 有 量 是 指 持 有 這 一 數(shù) 量 的 現(xiàn) 金 對(duì) 企 業(yè) 最 為 有 利 ，能 最 好 地 處 理 各 種 利 害 關(guān) 系 。 它 的 確 定 方 法 主 要 有 存 貨 模 式 、成 本 分 析 模 式 、 現(xiàn) 金 周 轉(zhuǎn) 模 式 。 在 存 貨 模 式 中 ， 假 設(shè) 收 入 是 每 隔 一 段 時(shí) 間 發(fā) 生 的 ， 而 支 出 則是 在 一 個(gè) 時(shí) 期 內(nèi) 均 勻 發(fā) 生 的 。 在 此 期 間 內(nèi) ， 企 業(yè) 通 過 銷 售 有價(jià) 證 券 以 獲 得 現(xiàn) 金 。 具 體 如 圖 4-1所 示 。 成 本 分 析 模 式 是 根 據(jù) 現(xiàn) 金 的 有 關(guān) 成 本 ， 分

8、 析 預(yù) 測 其 總 成 本 最低 時(shí) 現(xiàn) 金 持 有 量 的 一 種 方 法 。 在 成 本 分 析 模 式 下 ， 我 們 只 考慮 機(jī) 會(huì) 成 本 和 短 缺 成 本 ， 不 考 慮 管 理 費(fèi) 用 和 轉(zhuǎn) 換 成 本 。 用 公式 表 示 為 : 總 成 本 =機(jī) 會(huì) 成 本 +短 缺 成 本 下 一 頁上 一 頁 返 回 第 二 節(jié) 現(xiàn) 金 管 理 機(jī) 會(huì) 成 本 與 現(xiàn) 金 持 有 量 成 正 比 例 變 動(dòng) 關(guān) 系 ， 而 短 缺 成 本 與 現(xiàn)金 持 有 量 成 反 方 向 變 動(dòng) 關(guān) 系 。 以 上 關(guān) 系 可 用 圖 4-3表 示 。 在 實(shí) 際 工 作 中 ， 運(yùn) 用 該

9、 模 式 確 定 最 佳 現(xiàn) 金 持 有 量 的 具 體 步 驟為 : 根 據(jù) 不 同 現(xiàn) 金 持 有 量 測 算 并 確 定 有 關(guān) 成 本 數(shù) 值 ; 按 照 不 同 現(xiàn) 金 持 有 量 及 其 有 關(guān) 成 本 資 料 編 制 最 佳 現(xiàn) 金 持 有 量測 算 表 ; 在 測 算 表 中 找 出 相 關(guān) 總 成 本 最 低 時(shí) 的 現(xiàn) 金 持 有 量 ， 即 最 佳 現(xiàn)金 持 有 量 。 下 一 頁上 一 頁 返 回 第 二 節(jié) 現(xiàn) 金 管 理 現(xiàn) 金 周 轉(zhuǎn) 模 式 是 從 現(xiàn) 金 周 轉(zhuǎn) 的 角 度 出 發(fā) ， 根 據(jù) 現(xiàn) 金 的 周 轉(zhuǎn) 速度 來 確 定 最 佳 現(xiàn) 金 持 有 量

10、。 現(xiàn) 金 的 周 轉(zhuǎn) 速 度 一 般 以 現(xiàn) 金 周 轉(zhuǎn)期 或 現(xiàn) 金 周 轉(zhuǎn) 率 來 衡 量 。 因 此 利 用 該 模 式 確 定 最 佳 現(xiàn) 金 持 有量 ， 應(yīng) 包 括 以 下 三 個(gè) 步 驟 : 計(jì) 算 現(xiàn) 金 周 轉(zhuǎn) 期 現(xiàn) 金 周 轉(zhuǎn) 期 是 指 企 業(yè) 從 購 買 原 材 料 支 付 現(xiàn) 金 起 到 銷 售 商 品 收回 現(xiàn) 金 所 需 的 時(shí) 間 。 其 計(jì) 算 公 式 為 : 現(xiàn) 金 周 轉(zhuǎn) 期 =存 貨 周 轉(zhuǎn) 期 +應(yīng) 收 賬 款 周 轉(zhuǎn) 期 -應(yīng) 付 賬 款 周 轉(zhuǎn) 期 下 一 頁上 一 頁 返 回 第 二 節(jié) 現(xiàn) 金 管 理 計(jì) 算 現(xiàn) 金 周 轉(zhuǎn) 率 現(xiàn) 金 周

11、 轉(zhuǎn) 率 是 指 一 年 中 現(xiàn) 金 的 周 轉(zhuǎn) 次 數(shù) ， 其 計(jì) 算 公 式 為 : 計(jì) 算 最 佳 現(xiàn) 金 持 有 量 最 佳 現(xiàn) 金 持 有 量 計(jì) 算 公 式 如 下 :日 歷 天 數(shù) （ 360）現(xiàn) 金 周 轉(zhuǎn) 率 （ 次 數(shù) ） = 現(xiàn) 金 周 轉(zhuǎn) 期 預(yù) 測 期 全 年 現(xiàn) 金 需 求 額最 佳 現(xiàn) 金 持 有 量 現(xiàn) 金 周 轉(zhuǎn) 率 下 一 頁上 一 頁 返 回 第 二 節(jié) 現(xiàn) 金 管 理 現(xiàn) 金 的 日 常 管 理 為 加 速 企 業(yè) 現(xiàn) 金 的 周 轉(zhuǎn) 速 度 ， 提 高 現(xiàn) 金 的 利 用 效 率 ， 就 必 須做 好 現(xiàn) 金 的 日 常 管 理 工 作 。 現(xiàn) 金 日

12、 常 管 理 工 作 內(nèi) 容 主 要 包 括以 下 幾 個(gè) 方 面 : 現(xiàn) 金 回 收 管 理 企 業(yè) 賬 款 回 收 的 時(shí) 間 包 括 票 據(jù) 郵 寄 時(shí) 間 、 票 據(jù) 在 企 業(yè) 停 留 時(shí)間 及 票 據(jù) 結(jié) 算 時(shí) 間 。 這 個(gè) 過 程 如 圖 4-5所 示 。 企 業(yè) 賬 款 回 收 常 用 的 方 法 主 要 有 以 下 兩 種 : 郵 政 信 箱 法 銀 行 業(yè) 務(wù) 集 中 法 下 一 頁上 一 頁 返 回 第 二 節(jié) 現(xiàn) 金 管 理 現(xiàn) 金 支 出 管 理 現(xiàn) 金 支 出 管 理 包 括 金 額 上 和 時(shí) 間 上 的 控 制 ， 目 的 是 提 高 現(xiàn) 金 的利 用 效

13、果 。 企 業(yè) 常 用 的 方 法 有 以 下 幾 種 : 合 理 利 用 現(xiàn) 金 浮 游 量 推 遲 應(yīng) 付 款 的 支 付 時(shí) 間 采 用 承 兌 匯 票 延 遲 付 款 銀 行 存 款 管 理 企 業(yè) 超 過 庫 存 現(xiàn) 金 限 額 的 現(xiàn) 金 ， 應(yīng) 存 人 銀 行 ， 由 銀 行 統(tǒng) 一 管 理 。企 業(yè) 應(yīng) 定 期 對(duì) 銀 行 存 款 進(jìn) 行 清 查 ， 保 證 銀 行 存 款 的 安 全 完 整 ;當(dāng)存 款 結(jié) 余 過 多 ， 一 定 時(shí) 期 內(nèi) 不 準(zhǔn) 備 使 用 時(shí) ， 企 業(yè) 可 將 部 分 款 項(xiàng)轉(zhuǎn) 人 定 期 存 款 ， 以 獲 取 較 多 的 利 息 收 入 ;要 與

14、 銀 行 保 持 良 好 的 關(guān)系 ， 使 企 業(yè) 的 借 款 、 還 款 、 存 款 、 轉(zhuǎn) 賬 結(jié) 算 能 順 利 進(jìn) 行 。下 一 頁上 一 頁 返 回 第 二 節(jié) 現(xiàn) 金 管 理 閑 置 現(xiàn) 金 的 投 資 管 理 在 實(shí) 際 的 生 產(chǎn) 經(jīng) 營 活 動(dòng) 中 ， 企 業(yè) 每 天 都 有 現(xiàn) 金 的 流 人 ， 也 有現(xiàn) 金 的 流 出 ， 兩 者 不 可 能 同 步 同 量 。 當(dāng) 現(xiàn) 金 流 人 量 大 于 現(xiàn) 金流 出 量 時(shí) ， 企 業(yè) 現(xiàn) 金 余 額 就 會(huì) 增 加 ， 這 些 現(xiàn) 金 在 用 于 投 資 或其 他 業(yè) 務(wù) 活 動(dòng) 之 前 會(huì) 閑 置 在 企 業(yè) 。 這 時(shí) 可

15、 將 這 些 暫 時(shí) 閑 置 的現(xiàn) 金 用 于 短 期 有 價(jià) 證 券 投 資 ， 以 期 獲 取 利 息 收 入 或 資 本 利 得 ，如 果 管 理 得 當(dāng) ， 可 為 企 業(yè) 增 加 較 為 可 觀 的 投 資 收 益 。 上 一 頁 返 回 第 三 節(jié) 應(yīng) 收 賬 款 管 理 應(yīng) 收 賬 款 發(fā) 生 的 原 因 及 作 用 應(yīng) 收 賬 款 是 指 企 業(yè) 因 對(duì) 外 銷 售 產(chǎn) 品 、 材 料 或 供 應(yīng) 勞 務(wù) 及 其 他原 因 ， 應(yīng) 向 購 貨 單 位 或 接 受 勞 務(wù) 的 單 位 及 其 他 單 位 收 取 的 款項(xiàng) ， 主 要 包 括 應(yīng) 收 銷 售 款 和 應(yīng) 收 票 據(jù)

16、 等 。 應(yīng) 收 賬 款 發(fā) 生 的 原 因 ， 主 要 有 以 下 兩 種 : 商 業(yè) 競 爭 。 銷 售 與 收 款 時(shí) 間 的 差 距 。 應(yīng) 收 賬 款 在 企 業(yè) 生 產(chǎn) 經(jīng) 營 中 的 作 用 主 要 體 現(xiàn) 在 以 下 兩 方 面 : 促 進(jìn) 銷 售 減 少 存 貨 。 下 一 頁 返 回 第 三 節(jié) 應(yīng) 收 賬 款 管 理 應(yīng) 收 賬 款 的 成 本 應(yīng) 收 賬 款 在 起 到 促 進(jìn) 銷 售 、 減 少 存 貨 作 用 的 同 時(shí) ， 也 要 發(fā) 生相 應(yīng) 的 成 本 ， 這 主 要 表 現(xiàn) 為 : 機(jī) 會(huì) 成 本 。 管 理 成 本 。 壞 賬 成 本 。 下 一 頁上 一

17、 頁 返 回 第 三 節(jié) 應(yīng) 收 賬 款 管 理 應(yīng) 收 賬 款 的 信 用 政 策 應(yīng) 收 賬 款 的 信 用 政 策 是 企 業(yè) 對(duì) 應(yīng) 收 賬 款 進(jìn) 行 規(guī) 劃 和 控 制 的 基本 原 則 與 行 為 規(guī) 范 。 制 定 合 理 的 信 用 政 策 ， 是 加 強(qiáng) 應(yīng) 收 賬 款管 理 ， 提 高 應(yīng) 收 賬 款 管 理 效 益 的 重 要 前 提 。 信 用 政 策 主 要 包括 信 用 標(biāo) 準(zhǔn) 、 信 用 條 件 和 收 賬 政 策 。 信 用 標(biāo) 準(zhǔn) 是 客 戶 獲 得 企 業(yè) 商 業(yè) 信 用 所 應(yīng) 具 備 的 最 低 條 件 。 信用 標(biāo) 準(zhǔn) 通 常 用 壞 賬 損 失 率

18、 表 示 ， 可 允 許 的 壞 賬 損 失 率 越 低 ，表 明 企 業(yè) 的 信 用 標(biāo) 準(zhǔn) 越 高 。 下 一 頁上 一 頁 返 回 第 三 節(jié) 應(yīng) 收 賬 款 管 理 企 業(yè) 在 設(shè) 定 某 個(gè) 顧 客 的 信 用 標(biāo) 準(zhǔn) 時(shí) ， 通 常 要 先 評(píng) 估 它 賴 賬 的可 能 性 ， 即 它 的 信 用 品 質(zhì) 通 常 通 過 “ 5C”系 統(tǒng) 來 進(jìn) 行 。 所 謂“ 5C”系 統(tǒng) 是 指 評(píng) 估 顧 客 信 用 品 質(zhì) 的 五 個(gè) 方 面 : 品 質(zhì) (Character) 能 力 (Capacity) 資 本 (Capital) 抵 押 (Collateral) 條 件 (Cond

19、itions) 下 一 頁上 一 頁 返 回 第 三 節(jié) 應(yīng) 收 賬 款 管 理 信 用 標(biāo) 準(zhǔn) 的 衡 量 信 用 標(biāo) 準(zhǔn) 數(shù) 量 化 的 方 法 可 以 通 過 設(shè) 定 信 用 標(biāo) 準(zhǔn) 來 完 成 。 所 謂設(shè) 定 信 用 標(biāo) 準(zhǔn) 是 指 根 據(jù) 客 戶 的 具 體 信 用 資 料 ， 以 若 干 個(gè) 具 有代 表 性 且 能 說 明 公 司 償 付 能 力 和 財(cái) 務(wù) 狀 況 的 指 標(biāo) 作 為 信 用 標(biāo)準(zhǔn) 確 定 的 指 標(biāo) ， 以 此 作 為 衡 量 和 比 較 顧 客 的 信 用 標(biāo) 準(zhǔn) 。 信 用 條 件 信 用 標(biāo) 準(zhǔn) 是 企 業(yè) 評(píng) 價(jià) 客 戶 信 用 等 級(jí) 、 決 定

20、給 予 或 拒 絕 客 戶 信用 的 依 據(jù) 。 一 旦 企 業(yè) 決 定 給 予 客 戶 信 用 優(yōu) 惠 時(shí) ， 就 需 要 考 慮具 體 的 信 用 條 件 。 所 謂 信 用 條 件 是 指 企 業(yè) 要 求 客 戶 支 付 賒 銷款 項(xiàng) 的 條 件 ， 主 要 包 括 信 用 期 限 、 折 扣 期 限 及 現(xiàn) 金 折 扣 率 等 。 下 一 頁上 一 頁 返 回 第 三 節(jié) 應(yīng) 收 賬 款 管 理 信 用 期 限 是 企 業(yè) 允 許 顧 客 從 購 貨 到 付 款 之 間 的 時(shí) 間 或 者 說 是企 業(yè) 給 予 顧 客 的 付 款 期 限 。 現(xiàn) 金 折 扣 是 企 業(yè) 給 予 客 戶

21、 規(guī) 定 時(shí) 期 內(nèi) 提 前 付 款 能 按 銷 售 額 的一 定 比 率 享 受 折 扣 的 優(yōu) 惠 政 策 ， 它 包 括 現(xiàn) 金 折 扣 期 限 和 現(xiàn) 金折 扣 率 兩 個(gè) 要 素 。 信 用 條 件 的 分 析 評(píng) 價(jià) 不 同 信 用 條 件 的 各 個(gè) 方 案 給 企 業(yè) 帶 來 的 收 益 也 是 不 同 的 ， 企業(yè) 必 須 對(duì) 不 同 信 用 條 件 的 各 備 選 方 案 進(jìn) 行 評(píng) 價(jià) ， 選 擇 收 益 最大 的 方 案 。 下 一 頁上 一 頁 返 回 第 三 節(jié) 應(yīng) 收 賬 款 管 理 收 賬 政 策 收 賬 政 策 是 指 信 用 條 件 被 違 反 時(shí) ， 企

22、業(yè) 采 取 的 收 賬 策 略 ， 包括 企 業(yè) 對(duì) 不 同 時(shí) 期 賬 款 的 收 款 方 式 以 及 企 業(yè) 準(zhǔn) 備 為 此 付 出 的代 價(jià) 等 。 在 企 業(yè) 向 客 戶 提 供 商 業(yè) 信 用 時(shí) ， 必 須 考 慮 三 個(gè) 問 題 :其 一 ， 客戶 是 否 會(huì) 拖 欠 或 拒 付 賬 程 度 如 何 ;其 二 ， 怎 樣 最 大 限 度 地 防 止客 戶 拖 欠 賬 款 ;其 三 ， 一 旦 賬 款 遭 到 拖 欠 甚 至 拒 企 業(yè) 應(yīng) 采 取 怎樣 的 對(duì) 策 。 企 業(yè) 對(duì) 拖 欠 的 應(yīng) 收 賬 款 ， 無 論 采 用 何 種 方 式 進(jìn) 行 催 收 ， 都 需要 付 出

23、 一 定 的 代 價(jià) ， 費(fèi) 用 。 下 一 頁上 一 頁 返 回 第 三 節(jié) 應(yīng) 收 賬 款 管 理 應(yīng) 收 賬 款 的 日 常 管 理 應(yīng) 收 賬 款 發(fā) 生 后 ， 企 業(yè) 應(yīng) 該 加 強(qiáng) 日 常 管 理 ， 采 取 各 種 措 施 ，盡 量 爭 取 按 期 收 回 款 項(xiàng) ， 否 則 會(huì) 因 時(shí) 間 拖 延 太 久 而 發(fā) 生 壞 賬損 失 。 應(yīng) 收 賬 款 日 常 管 理 工 作 主 要 包 括 應(yīng) 收 賬 款 追 蹤 分 析 、 應(yīng) 收 賬款 賬 齡 分 析 、 應(yīng) 收 賬 款 收 現(xiàn) 保 證 率 分 析 等 內(nèi) 容 。 應(yīng) 收 賬 款 追 蹤 分 析 應(yīng) 收 賬 款 一 旦 發(fā)

24、 生 ， 企 業(yè) 就 必 須 考 慮 如 何 按 期 足 額 收 回 的 問題 。 下 一 頁上 一 頁 返 回 第 三 節(jié) 應(yīng) 收 賬 款 管 理 應(yīng) 收 賬 款 賬 齡 分 析 企 業(yè) 已 發(fā) 生 的 應(yīng) 收 賬 款 時(shí) 間 有 長 有 短 ， 有 的 尚 未 超 過 信 用 期 ，有 的 則 已 逾 期 拖 欠 。 一 般 來 講 ， 逾 期 拖 欠 時(shí) 間 越 長 ， 賬 款 催收 的 難 度 越 大 ， 成 為 壞 賬 的 可 能 性 也 就 越 高 。 應(yīng) 收 賬 款 賬 齡 分 析 表 見 表 4-5 應(yīng) 收 賬 款 收 現(xiàn) 保 證 率 分 析 由 于 企 業(yè) 當(dāng) 期 現(xiàn) 金 支

25、 付 需 要 量 與 當(dāng) 期 應(yīng) 收 賬 款 收 現(xiàn) 額 之 間 存在 著 非 對(duì) 稱 性 矛 盾 ， 并 呈 現(xiàn) 出 預(yù) 付 性 與 滯 后 性 的 差 異 特 征 。所 以 ， 企 業(yè) 必 須 對(duì) 應(yīng) 收 賬 款 收 現(xiàn) 水 平 制 定 一 個(gè) 必 要 的 控 制 標(biāo)準(zhǔn) ， 即 應(yīng) 收 賬 款 收 現(xiàn) 保 證 率 。 上 一 頁 返 回 第 四 節(jié) 存 貨 管 理 存 貨 管 理 的 意 義 存 貨 是 指 企 業(yè) 在 生 產(chǎn) 經(jīng) 營 過 程 中 為 銷 售 或 者 耗 用 而 儲(chǔ) 備 的 物資 ， 包 括 材 料 、 燃 料 、 低 值 易 耗 品 、 在 產(chǎn) 品 、 半 成 品 、 產(chǎn)

26、 成品 、 協(xié) 作 件 及 庫 存 商 品 等 。 存 貨 的 作 用 存 貨 在 企 業(yè) 生 產(chǎn) 經(jīng) 營 過 程 中 所 具 有 的 作 用 ， 主 要 表 現(xiàn) 在 以 下幾 個(gè) 方 面 可 有 效 地 防 止 停 工 待 料 。 儲(chǔ) 備 適 量 的 原 材 料 和 在 制 品 、 半 成品 存 貨 是 工 程 建 設(shè) 正 常 進(jìn) 行 的 前 提 和 保 障 。 可 很 好 地 適 應(yīng) 市 場 變 化 。 可 降 低 進(jìn) 貨 成 本 。 下 一 頁 返 回 第 四 節(jié) 存 貨 管 理 存 貨 的 成 本 持 有 一 定 數(shù) 量 的 存 貨 ， 必 定 會(huì) 有 一 定 的 成 本 支 出 。

27、與 存 貨 有關(guān) 的 成 本 包 括 以 下 三 種 : 進(jìn) 貨 成 本 。 進(jìn) 貨 成 本 是 指 為 取 得 某 種 存 貨 而 支 出 的 成 本 ， 包括 訂 貨 成 本 和 購 置 成 本 兩 部 分 。 儲(chǔ) 存 成 本 。 企 業(yè) 持 有 存 貨 而 發(fā) 生 的 費(fèi) 用 即 為 存 貨 的 儲(chǔ) 存 成 本 ，主 要 包 括 存 貨 占 用 資 金 的 利 息 或 機(jī) 會(huì) 成 本 、 倉 儲(chǔ) 費(fèi) 用 、 保 險(xiǎn)費(fèi) 用 、 存 貨 殘 損 霉 變 損 失 等 。 缺 貨 成 本 。 缺 貨 成 本 是 一 種 機(jī) 會(huì) 損 失 ， 通 常 以 存 貨 短 缺 所 支付 的 代 價(jià) 來 衡

28、 量 。 下 一 頁上 一 頁 返 回 第 四 節(jié) 存 貨 管 理 存 貨 經(jīng) 濟(jì) 批 量 的 控 制 存 貨 經(jīng) 濟(jì) 批 量 的 含 義 存 貨 經(jīng) 濟(jì) 批 量 即 經(jīng) 濟(jì) 進(jìn) 貨 批 量 ， 是 指 能 夠 使 一 定 時(shí) 期 存 貨 的相 關(guān) 總 成 本 達(dá) 到 最 低 點(diǎn) 的 進(jìn) 貨 數(shù) 量 。 下 一 頁上 一 頁 返 回 第 四 節(jié) 存 貨 管 理 存 貨 經(jīng) 濟(jì) 批 量 模 型 運(yùn) 用 存 貨 經(jīng) 濟(jì) 批 量 模 型 時(shí) ， 先 將 經(jīng) 濟(jì) 批 量 的 確 定 在 下 列 假 設(shè)前 提 下 進(jìn) 行 : 企 業(yè) 能 夠 及 時(shí) 補(bǔ) 充 存 貨 ， 即 需 要 存 貨 時(shí) 便 可 立

29、 即 取 得 存 貨 ; 能 集 中 到 貨 ， 而 不 是 陸 續(xù) 入 庫 ; 不 允 許 缺 貨 ， 即 缺 貨 成 本 為 零 ; 年 需 求 量 能 夠 確 定 ， 即 它 是 一 個(gè) 已 知 的 常 量 ; 存 貨 的 單 價(jià) 不 變 ， 不 考 慮 現(xiàn) 金 折 扣 ， 即 價(jià) 格 是 一 個(gè) 已 知 的 常量 ; 企 業(yè) 資 金 充 足 ， 不 會(huì) 因 資 金 短 缺 而 影 響 進(jìn) 貨 ; 所 需 存 貨 市 場 供 應(yīng) 充 足 ， 不 會(huì) 因 買 不 到 需 要 的 存 貨 而 影 響 其他 。 下 一 頁上 一 頁 返 回 第 四 節(jié) 存 貨 管 理 存 貨 的 日 常 管

30、理 為 了 保 證 企 業(yè) 在 生 產(chǎn) 經(jīng) 營 正 常 進(jìn) 行 的 前 提 下 盡 量 減 少 庫 存 ，防 止 積 壓 ， 需 要 加 強(qiáng) 存 貨 的 日 常 管 理 工 作 。 實(shí) 際 工 作 中 常 用的 存 貨 日 常 管 理 方 法 主 要 有 存 貨 儲(chǔ) 存 期 控 制 法 及 存 貨 ABC分類 管 理 法 。 存 貨 儲(chǔ) 存 期 控 制 法 為 了 加 快 存 貨 的 流 轉(zhuǎn) ， 企 業(yè) 應(yīng) 該 盡 量 縮 短 存 貨 的 儲(chǔ) 存 期 ， 尤其 是 應(yīng) 該 縮 短 產(chǎn) 品 或 商 品 的 儲(chǔ) 存 期 。 存 貨 ABC分 類 管 理 法 企 業(yè) 存 貨 品 種 繁 多 ， 尤

31、其 是 大 中 型 企 業(yè) 的 存 貨 往 往 有 成 千 上萬 種 項(xiàng) 目 ， 實(shí) 際 上 ， 不 同 的 存 貨 對(duì) 企 業(yè) 財(cái) 務(wù) 目 標(biāo) 的 實(shí) 現(xiàn) 具 有不 同 的 作 用 。 下 一 頁上 一 頁 返 回 第 四 節(jié) 存 貨 管 理 存 貨 ABC分 類 管 理 法 是 將 存 貨 各 項(xiàng) 日 按 其 品 種 、 數(shù) 量 和 金 額大 小 進(jìn) 行 分 類 ， 區(qū) 別 重 點(diǎn) 和 一 般 ， 實(shí) 施 不 同 的 管 理 策 略 方 法 。存 貨 ABC分 類 管 理 法 分 以 下 幾 個(gè) 步 驟 : 計(jì) 算 存 貨 在 一 定 時(shí) 期 內(nèi) 的 耗 用 總 額 。 主 要 的 存 貨

32、 按 品 種 計(jì) 算 ，一 般 的 存 貨 可 按 類 別 計(jì) 算 。 計(jì) 算 每 一 種 存 貨 資 金 占 用 額 占 全 部 資 金 占 用 額 的 比 重 ， 并 按順 序 排 列 ， 編 成 表 格 。 根 據(jù) 事 先 測 定 好 的 標(biāo) 準(zhǔn) ， 把 存 貨 分 為 A、 B、 C三 類 ， A類 為重 點(diǎn) 存 貨 ， B類 為 一 般 存 貨 ， C類 為 不 重 要 存 貨 。 存 貨 管 理 的 原 則 是 ， 對(duì) n類 存 貨 進(jìn) 行 重 點(diǎn) 規(guī) 劃 和 控 制 ， 對(duì) B類進(jìn) 行 重 點(diǎn) 管 理 ， 對(duì) C類 只 進(jìn) 行 一 般 管 理 。 上 一 頁 返 回 圖 4-1現(xiàn) 金 持 有 量 的 存 貨 模 式 返 回 圖 4-3成 本 分 析 模 式 示 意 圖 返 回 圖 4-5企 業(yè) 賬 款 回 收 時(shí) 間 示 意 圖 返 回 表 4-5應(yīng) 收 賬 款 賬 齡 分 析 表 返 回