《財務(wù)分析ch7 現(xiàn)金流量表分析課件》由會員分享，可在線閱讀，更多相關(guān)《財務(wù)分析ch7 現(xiàn)金流量表分析課件（37頁珍藏版）》請在裝配圖網(wǎng)上搜索。

1、財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 第 7章 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析n 第 一 節(jié) 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 的 目 的 與 內(nèi) 容n 第 二 節(jié) 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析n 第 三 節(jié) 現(xiàn) 金 流 量 與 利 潤 綜 合 分 析 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 學(xué) 習(xí) 目 標n 了 解 ： 現(xiàn) 金 流 量 表 的 定 義 ， 現(xiàn) 金 流 量 的 分 類 ， 現(xiàn) 金流 量 表 分 析 的 目 的 與 內(nèi) 容n 理 解 ： 資 產(chǎn) 負 債 表 、 利 潤 表 與 現(xiàn) 金 流 量 表 的 關(guān) 系 ，經(jīng) 營 活 動 現(xiàn) 金 凈 流 量 與 凈 利 潤 關(guān)

2、系n 掌 握 ： 現(xiàn) 金 流 量 分 析 的 各 種 方 法 ， 經(jīng) 營 活 動 現(xiàn) 金 凈流 量 與 企 業(yè) 成 長 階 段 的 關(guān) 系 及 其 規(guī) 律 ， 現(xiàn) 金 流 量 與利 潤 的 相 互 關(guān) 系 分 析 的 作 用 ， 經(jīng) 營 活 動 現(xiàn) 金 凈 流 量與 凈 利 潤 的 項 目 對 應(yīng) 分 析 ， 現(xiàn) 金 流 量 與 利 潤 的 相 互關(guān) 系 的 比 率 分 析 ； 結(jié) 合 現(xiàn) 金 流 量 指 標 ， 如 何 反 映 利潤 質(zhì) 量 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 第 一 節(jié) 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 的 目 的 與 內(nèi) 容n 一 、 現(xiàn) 金 與 現(xiàn) 金 流 量

3、 表n 二 、 現(xiàn) 金 流 量 表 與 資 產(chǎn) 負 債 表 利 潤 表 的 關(guān) 系n 三 、 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 的 目 的 n 四 、 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 的 內(nèi) 容 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 一 、 現(xiàn) 金 與 現(xiàn) 金 流 量 表n （ 一 ） 現(xiàn) 金 流 量 表n 現(xiàn) 金 流 量 表 是 以 收 付 實 現(xiàn) 制 為 基 礎(chǔ) 編制 的 ， 反 映 企 業(yè) 一 定 會 計 期 間 內(nèi) 現(xiàn) 金 及 現(xiàn)金 等 價 物 流 入 和 流 出 信 息 的 一 張 動 態(tài) 報 表 。 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 （ 二 ） 現(xiàn) 金 及 現(xiàn)

4、 金 等 價 物 n 1 現(xiàn) 金 ， 是 指 企 業(yè) 庫 存 現(xiàn) 金 以 及 可 以 隨 時 用 于 支 付的 存 款 。n 不 能 隨 時 用 于 支 取 的 存 款 不 屬 于 現(xiàn) 金 。n 2 現(xiàn) 金 等 價 物 ， 是 指 企 業(yè) 持 有 的 期 限 短 、 流 動 性 強 、易 于 轉(zhuǎn) 換 為 已 知 金 額 現(xiàn) 金 、 價 值 變 動 風(fēng) 險 很 小 的 投 資 。 n 期 限 短 一 般 只 不 超 過 三 個 月 n 現(xiàn) 金 等 價 物 包 括 三 個 月 內(nèi) 到 期 的 短 期 債 券 投 資 ， 但 不包 括 權(quán) 益 性 投 資 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表

5、分 析 （ 三 ） 現(xiàn) 金 流 量n 指 現(xiàn) 金 及 現(xiàn) 金 等 價 物 的 流 入 和 流 出n 但 不 包 括 現(xiàn) 金 和 現(xiàn) 金 等 價 物 內(nèi) 部 的 轉(zhuǎn) 換 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 （ 四 ） 我 國 現(xiàn) 金 流 量 表 的 內(nèi) 容n 1 主 表 內(nèi) 容n 按 企 業(yè) 經(jīng) 濟 活 動 的 性 質(zhì) 分 ：n 經(jīng) 營 活 動 現(xiàn) 金 流 量 、 投 資 活 動 現(xiàn) 金 流 量 、籌 資 活 動 現(xiàn) 金 流 量n 按 現(xiàn) 金 的 流 程 分 ：n 現(xiàn) 金 流 入 量 、 現(xiàn) 金 流 出 量 、 凈 現(xiàn) 金 流 量n 2 附 表 內(nèi) 容 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn)

6、 金 流 量 表 分 析 二 、 現(xiàn) 金 流 量 表 與 資 產(chǎn) 負 債 表 、 利 潤表 的 關(guān) 系現(xiàn) 金 流 量 表 與 資 產(chǎn) 負 債 表n 資 產(chǎn) =負 債 +所 有 者 權(quán) 益n 現(xiàn) 金 +非 現(xiàn) 金 流 動 資 產(chǎn) +非 流 動 資 產(chǎn) =流 動 負 債 +非 流 動 負 債 +所 有 者 權(quán) 益n 現(xiàn) 金 =流 動 負 債 +非 流 動 負 債 +所 有 者 權(quán) 益 -非 現(xiàn) 金流 動 資 產(chǎn) -非 流 動 資 產(chǎn) 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 現(xiàn) 金 流 量 表 與 資 產(chǎn) 負 債 表 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 現(xiàn) 金 流 量 表

7、 與 利 潤 表 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 三 、 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 的 目 的1 從 動 態(tài) 上 了 解 企 業(yè) 現(xiàn) 金 變 動 情 況 和 變動 原 因2 判 斷 企 業(yè) 獲 取 現(xiàn) 金 的 能 力3 評 價 企 業(yè) 盈 利 的 質(zhì) 量 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 二 、 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 內(nèi) 容 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 第 二 節(jié) 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析n 一 、 現(xiàn) 金 流 量 表 一 般 分 析n 二 、 現(xiàn) 金 流 量 表 水 平 分 析n 三 、 現(xiàn) 金 流 量 表 結(jié) 構(gòu) 分

8、析 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 一 、 現(xiàn) 金 流 量 表 一 般 分 析n 分 析 目 的 ： 年 末 與 年 初 對 比n 資 料 ： 現(xiàn) 金 流 量 表 -一 般 分 析 表n 現(xiàn) 金 流 量 表 評 價 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 現(xiàn) 金 流 量 表 評 價n 企 業(yè) 現(xiàn) 金 凈 流 量 變 動 總 評 價n 現(xiàn) 金 流 量 變 動 情 況 分 類 評 價 經(jīng) 營 活 動 現(xiàn) 金 凈 流 量 變 動 評 價 投 資 活 動 現(xiàn) 金 凈 流 量 變 動 評 價 籌 資 活 動 現(xiàn) 金 凈 流 量 變 動 評 價 n 現(xiàn) 金 流 量 變 動

9、情 況 分 項 目 評 價 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 1 經(jīng) 營 活 動 現(xiàn) 金 流 量 分 析n 一 般 情 況 下 應(yīng) 在 三 類 業(yè) 務(wù) 活 動 引 起 的 現(xiàn) 金 流 量 中 占 較大 比 例 。n （ 1） 若 經(jīng) 營 活 動 凈 現(xiàn) 金 流 量 0n 反 映 企 業(yè) 經(jīng) 營 活 動 的 現(xiàn) 金 流 量 自 我 適 應(yīng) 能 力 較 強n （ 2） 若 經(jīng) 營 活 動 凈 現(xiàn) 金 流 量 0n 反 映 企 業(yè) 經(jīng) 營 活 動 的 現(xiàn) 金 流 量 自 我 適 應(yīng) 能 力 較 差 n 產(chǎn) 生 原 因 ： 貨 款 回 籠 不 及 時 、 存 貨 大 量 積 壓 、

10、企 業(yè) 初創(chuàng) 期 、 季 節(jié) 性 銷 售 等 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 2 投 資 活 動 現(xiàn) 金 流 量 分 析n 其 變 動 原 因 如 果 是 處 置 長 期 資 產(chǎn) 引 起 的 ， 應(yīng) 注意 資 產(chǎn) 是 否 是 閑 置 或 多 余 的 ：n （ 1） 如 果 是 就 對 企 業(yè) 經(jīng) 營 和 理 財 是 有 利 的 ；n （ 2） 否 則 可 能 說 明 企 業(yè) 經(jīng) 營 或 償 債 出 現(xiàn) 了 困 難 ，不 得 不 靠 處 理 長 期 資 產(chǎn) 維 持 經(jīng) 營 和 償 還 債 務(wù) ，這 對 企 業(yè) 發(fā) 展 是 不 利 的 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表

11、 分 析 3 籌 資 活 動 現(xiàn) 金 流 量 分 析n 應(yīng) 同 企 業(yè) 理 財 政 策 和 前 兩 項 項 業(yè) 務(wù) 活 動 引 起 的現(xiàn) 金 流 量 相 結(jié) 合 進 行n （ 1） 若 籌 資 現(xiàn) 金 流 出 量 現(xiàn) 金 流 入 量n 說 明 ： 企 業(yè) 進 行 了 高 股 利 分 配 政 策 、 已 經(jīng) 進 入債 務(wù) 償 還 期n 若 同 時 經(jīng) 營 活 動 凈 現(xiàn) 金 流 量 0n 說 明 ： 企 業(yè) 可 能 出 現(xiàn) 較 大 的 資 金 缺 口 ， 有 可 能是 企 業(yè) 前 期 經(jīng) 營 不 善 所 致 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 3 籌 資 活 動 現(xiàn) 金 流 量

12、分 析n （ 2） 若 籌 資 現(xiàn) 金 流 入 量 現(xiàn) 金 流 出 量n 說 明 ： 企 業(yè) 吸 收 資 本 或 舉 債 的 步 伐 較 快n 若 同 時 投 資 的 凈 現(xiàn) 金 流 出 量 也 明 顯n 說 明 ： 企 業(yè) 加 快 了 投 資 和 經(jīng) 營 擴 張 的 步 伐 ， 可能 是 企 業(yè) 有 了 新 的 利 潤 增 長 點n 若 同 時 經(jīng) 營 活 動 凈 現(xiàn) 金 流 出 量 明 顯n 說 明 ： 企 業(yè) 吸 收 資 本 或 舉 債 的 資 金 部 分 地 補 充了 經(jīng) 營 上 的 資 金 短 缺 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 例 ： ZTE公 司 現(xiàn) 金 流

13、量 表 一 般 分 析n （ 1） 該 公 司 本 年 現(xiàn) 金 流 量 較 上 年 增 加n （ 2） 經(jīng) 營 活 動 現(xiàn) 金 流 量 增 加 ， 主 要 原 因 是 銷 售 商品 、 提 供 勞 務(wù) 收 到 現(xiàn) 金 ， 購 買 商 品 、 接 受 勞 務(wù) 支 付現(xiàn) 金n （ 3） 投 資 活 動 現(xiàn) 金 流 量 變 動 主 要 是 本 期 大 量 處 置固 定 資 產(chǎn) 引 起 的 n （ 4） 籌 資 活 動 現(xiàn) 金 流 量 變 動 主 要 是 企 業(yè) 借 款 收 到現(xiàn) 金 、 支 付 到 期 負 債 和 支 付 利 息 引 起 的 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 二 、

14、 現(xiàn) 金 流 量 表 水 平 分 析n 1. 分 析 目 的 -不 同 時 期 絕 對 量 比 較n 2. 現(xiàn) 金 流 量 水 平 分 析 表 編 制n 3. 現(xiàn) 金 流 量 水 平 分 析 評 價 整 體 評 價 分 類 評 價 分 項 評 價 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 三 、 現(xiàn) 金 流 量 表 垂 直 分 析n 1. 分 析 目 的 -揭 示 現(xiàn) 金 流 量 構(gòu) 成 及 變 動n 2. 現(xiàn) 金 流 量 垂 直 分 析 表 編 制n 3. 現(xiàn) 金 流 量 垂 直 分 析 評 價 現(xiàn) 金 流 量 流 入 結(jié) 構(gòu) 評 價 現(xiàn) 金 流 量 流 出 結(jié) 構(gòu) 評 價 現(xiàn) 金

15、 流 量 流 入 結(jié) 構(gòu) 與 流 出 結(jié) 構(gòu) 適 應(yīng) 評 價 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 四 、 現(xiàn) 金 流 量 表 主 要 項 目 分 析（ 一 ） 經(jīng) 營 活 動 現(xiàn) 金 流 量 項 目 分 析 1 銷 售 商 品 、 提 供 勞 務(wù) 收 到 的 現(xiàn) 金2 收 到 的 稅 費 返 還3 收 到 其 他 與 經(jīng) 營 活 動 有 關(guān) 的 現(xiàn) 金 4 購 買 商 品 、 接 受 勞 務(wù) 支 付 的 現(xiàn) 金 5 支 付 給 職 工 以 及 為 職 工 支 付 的 現(xiàn) 金 6 支 付 的 各 項 稅 費 7 支 付 其 他 與 經(jīng) 營 活 動 有 關(guān) 的 現(xiàn) 金 財 務(wù) 分

16、析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 （ 二 ） 投 資 活 動 現(xiàn) 金 流 量 項 目 分 析1 收 回 投 資 所 收 到 的 現(xiàn) 金 2 取 得 投 資 收 益 收 到 的 現(xiàn) 金 3 處 置 固 定 資 產(chǎn) 、 無 形 資 產(chǎn) 和 其 他 長 期 資 產(chǎn) 收 回 的 現(xiàn) 金 凈 額 4 處 置 子 公 司 及 其 他 營 業(yè) 單 位 收 到 的 現(xiàn) 金 凈 額 5 購 建 固 定 資 產(chǎn) 、 無 形 資 產(chǎn) 和 其 他 長 期 資 產(chǎn) 支 付 的 現(xiàn) 金 6 投 資 支 付 的 現(xiàn) 金 7 取 得 子 公 司 及 其 他 營 業(yè) 單 位 支 付 的 現(xiàn) 金 凈 額 8 收 到 其 他

17、 與 投 資 活 動 有 關(guān) 的 現(xiàn) 金 、 支 付 其 他 與 投 資 活 動 有關(guān) 的 現(xiàn) 金 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 （ 三 ） 籌 資 活 動 現(xiàn) 金 流 量 項 目 分 析1 吸 收 投 資 收 到 的 現(xiàn) 金 2 取 得 借 款 收 到 的 現(xiàn) 金 3 償 還 債 務(wù) 支 付 的 現(xiàn) 金 4 分 配 股 利 、 利 潤 或 償 付 利 息 支 付 的 現(xiàn) 金 5 收 到 其 他 與 籌 資 活 動 有 關(guān) 的 現(xiàn) 金 、 支 付 其他 與 籌 資 活 動 有 關(guān) 的 現(xiàn) 金 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 （ 四 ） 匯 率 變 動

18、對 現(xiàn) 金 的 影 響 分 析1 企 業(yè) 外 幣 現(xiàn) 金 流 量 及 境 外 子 公 司 的 現(xiàn) 金 流 量折 算 為 記 賬 本 位 幣 時 ， 所 采 用 的 現(xiàn) 金 流 量 發(fā) 生日 的 即 期 匯 率 或 按 照 系 統(tǒng) 合 理 的 方 法 確 定 的 、與 現(xiàn) 金 流 量 發(fā) 生 日 即 期 匯 率 近 似 的 匯 率 折 算 的金 額 ；2 “ 現(xiàn) 金 及 現(xiàn) 金 等 價 物 凈 增 加 額 ” 中 外 幣 現(xiàn) 金凈 增 加 額 按 期 末 匯 率 折 算 的 金 額 。 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 第 三 節(jié) 現(xiàn) 金 流 量 與 利 潤 綜 合 分 析n

19、一 、 經(jīng) 營 現(xiàn) 金 流 量 與 利 潤 關(guān) 系 分 析n 二 、 現(xiàn) 金 流 量 表 附 注 中 附 表 水 平 分 析n 三 、 經(jīng) 營 現(xiàn) 金 凈 流 量 與 利 潤 趨 勢 分 析n 四 、 現(xiàn) 金 流 量 附 表 主 要 項 目 分 析n 五 、 經(jīng) 營 活 動 凈 現(xiàn) 金 流 量 階 段 性 分 析 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 一 、 經(jīng) 營 現(xiàn) 金 凈 流 量 與 利 潤 關(guān) 系 分 析（ 一 ） 經(jīng) 營 活 動 現(xiàn) 金 流 量 與 經(jīng) 營 活 動 利 潤 對 應(yīng) 關(guān) 系 分 析 利 潤 表 按 照 權(quán) 責(zé) 發(fā) 生 制 現(xiàn) 金 流 量 表 按 照 收 付

20、 實 現(xiàn) 制它 們 所 反 映 的 經(jīng) 濟 活 動 是 相 同 的 ， 只 是 反 映 的 角 度 不 同方 法 ： 編 制 對 應(yīng) 分 析 表 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 分 析 評 價n 現(xiàn) 金 凈 流 量 與 凈 利 潤 的 差 額n 影 響 現(xiàn) 金 凈 流 量 的 有 利 因 素n 影 響 現(xiàn) 金 凈 流 量 的 不 利 因 素 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 （ 二 ） 經(jīng) 營 活 動 凈 現(xiàn) 金 流 量 與 凈 利 潤關(guān) 系 分 析n 分 析 資 料 現(xiàn) 金 流 量 表 編 制 的 間 接 法 來 體 現(xiàn)n 具 體 可 用 公 式 表 示

21、 如 下 ： 增 加流 動 負 債資 產(chǎn) 減 少非 現(xiàn) 金 流 動非 經(jīng) 營 性 費 用不 減 少 現(xiàn) 金 的經(jīng) 營 性 費 用不 減 少 現(xiàn) 金 的凈 利 潤本 期現(xiàn) 金 凈 流 量經(jīng) 營 活 動 的 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 二 、 現(xiàn) 金 流 量 表 補 充 資 料 水 平 分 析 通 過 對 經(jīng) 營 活 動 凈 現(xiàn) 金 流 量 與 利 潤關(guān) 系 分 析 ， 能 夠 揭 示 凈 利 潤 與 經(jīng) 營 活 動凈 現(xiàn) 金 流 量 之 間 的 區(qū) 別 與 聯(lián) 系 。 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 三 、 經(jīng) 營 現(xiàn) 金 凈 流 量 與 凈 利 潤

22、趨 勢 分 析 n 通 過 連 續(xù) 幾 期 的 經(jīng) 營 現(xiàn) 金 凈 流 量 與 凈 利 潤的 趨 勢 分 析 ， 可 以 動 態(tài) 地 觀 察 企 業(yè) 經(jīng) 營 現(xiàn) 金 凈流 量 狀 況 及 其 變 化 ， 全 面 評 價 企 業(yè) 實 現(xiàn) 凈 利 潤的 質(zhì) 量 ， 特 別 要 關(guān) 注 現(xiàn) 金 凈 流 量 長 期 脫 離 利 潤的 情 況 。 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 分 析 評 價n （ 1） 經(jīng) 營 活 動 現(xiàn) 金 流 量 變 動 趨 勢 分 析n （ 2） 收 入 、 成 本 和 利 潤 的 變 動 趨 勢 分 析 n （ 3） 企 業(yè) 收 入 和 現(xiàn) 金 流 入 量

23、 的 變 動 趨 勢 分 析 n （ 4） 企 業(yè) 成 本 費 用 與 現(xiàn) 金 流 出 量 的 變 動 趨 勢 分 析 n （ 5） 凈 利 潤 與 經(jīng) 營 活 動 現(xiàn) 金 流 量 的 變 動 趨 勢 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 四 、 現(xiàn) 金 流 量 表 附 表 主 要 項 目 分 析1 資 產(chǎn) 減 值 準 備 2 固 定 資 產(chǎn) 折 舊 、 油 氣 資 產(chǎn) 折 耗 、 生 產(chǎn)性 生 物 資 產(chǎn) 折 舊 3 無 形 資 產(chǎn) 攤 銷 、 長 期 待 攤 費 用 攤 銷 4 待 攤 費 用 減 少 、 預(yù) 提 費 用 增 加 5 處 置 固 定 資 產(chǎn) 、 無 形 資 產(chǎn)

24、 和 其 他 長 期資 產(chǎn) 的 損 失 和 固 定 資 產(chǎn) 報 廢 損 失 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 四 、 現(xiàn) 金 流 量 表 附 表 主 要 項 目 分 析6 公 允 價 值 變 動 損 失 7 財 務(wù) 費 用 8 投 資 損 失 9 遞 延 所 得 稅 資 產(chǎn) 減 少 和 遞 延 所 得 稅 負債 增 加 10 存 貨 的 減 少 、 經(jīng) 營 性 應(yīng) 收 項 目 的 減 少和 經(jīng) 營 性 應(yīng) 付 項 目 的 增 加 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 五 、 經(jīng) 營 活 動 凈 現(xiàn) 金 流 量 階 段 性分 析 經(jīng) 營 周 期現(xiàn) 金 流 量 萌

25、芽期 成 長 期 成 熟 期 衰 退期經(jīng) 營 活 動 產(chǎn) 生 的 現(xiàn) 金 流 量 小 于 零 正 常 長 期 持 續(xù) 狀 態(tài)說 明 回 籠 現(xiàn) 金 的 能 力 很 差 很 差經(jīng) 營 活 動 產(chǎn) 生 的 現(xiàn) 金 流 量 等 于 零 中 等 長 期 持 續(xù) 狀 態(tài)說 明 回 籠 現(xiàn) 金 的 能 力 很 差 一 般經(jīng) 營 活 動 產(chǎn) 生 的 現(xiàn) 金 流 量 大 于 零 但 不足 以 補 償 當 期 的 非 現(xiàn) 金 消 耗 性 成 本 較 好 長 期 持 續(xù) 狀 態(tài)仍 然 不 能 給 予 較 高 評 價 較 好經(jīng) 營 活 動 產(chǎn) 生 的 現(xiàn) 金 流 量 大 于 零 并 恰能 補 償 當 期 的 非 現(xiàn) 金 消 耗 性 成 本 好 較 好 好 好 經(jīng) 營 活 動 產(chǎn) 生 的 現(xiàn) 金 流 量 大 于 零 并 在補 償 當 期 的 非 現(xiàn) 金 消 耗 性 成 本 后 仍有 剩 余 很 好 很 好 很 好 很 好 財 務(wù) 分 析 ch7 現(xiàn) 金 流 量 表 分 析 思 考 題n 現(xiàn) 金 凈 流 量 與 資 產(chǎn) 負 債 表 貨 幣 資 金 項 目是 什 么 關(guān) 系 ？ 經(jīng) 營 現(xiàn) 金 凈 流 量 與 利 潤 表中 凈 利 潤 是 什 么 關(guān) 系 ？n 現(xiàn) 金 流 量 表 能 提 供 哪 些 經(jīng) 營 決 策 有 用 信息 ？n 現(xiàn) 金 流 量 表 會 計 分 析 的 目 的 是 什 么 ？